Показатели эффективности деятельности кредитных организаций

Согласно теории коммерческих ссуд, которая была выдвинута в ранней банковской практике, считается, что уровень ликвидности является достаточным, если банк размещает свои средства лишь в краткосрочные ссуды, предназначенные для поддержания производственного цикла предприятий, и не выдает кредиты на покупку ценных бумаг, недвижимости, потребительских товаров сельскохозяйственным производителям.

Несмотря на то, что данная теория управления ликвидностью изжила себя в развитых странах Запада примерно в сороковых-пятидесятых годах прошлого столетия (а в Америке еще раньше), так как не учитывала потребностей в денежных средствах развивающихся экономик этих государств, в практике отечественных коммерческих банков она оставалась преобладающей до последнего времени, поскольку выдача других видов банковских ссуд, кроме краткосрочных (в некоторых случаях – среднесрочных), практически все годы реформирования экономики России была связана с высоким их риском ввиду недостаточного обеспечения заемщиками таких ссуд.

Суть теории перемещения (трансформации активов) заключается в том, что ликвидностью банка можно управлять, перемещая (продавая) при необходимости некоторые виды активов за наличные.

Такими активами могут быть легко реализуемые ценные бумаги правительств, федеральных, муниципальных органов и ведомств.

Проблемы, которые возникают при реализации данной теории в практической деятельности банков, заключаются в следующем:

· цена продаваемых ликвидных средств может быть недостаточной для обеспечения необходимого уровня ликвидности банка;

· могут возникнуть потери будущих доходов банка, которые он понесет при «недоиспользовании» продаваемых активов;

· ликвидность трансформируемых активов не является абсолютно предсказуемой величиной.

В основе теории ожидаемого дохода лежит следующий тезис: управление ликвидностью возможно на основе планирования поступлений средств заемщиков, которые, в свою очередь, зависят от получаемых ими доходов. Согласно данной теории, с одной стороны, погашение клиентами ссуд в рассрочку позволяет им поддерживать свою ликвидность, от которой зависит и ликвидность банка, а с другой – ликвидность определяется регулярными и легко планируемыми платежами его клиентов в счет их основного долга.

Поддержание необходимого уровня ликвидности путем покупки банком заемных средств является основой теории управления ликвидностью в рамках стратегии управления пассивами.

Виды займов кредитных организаций у Центрального банка РФ постепенно становятся все более разнообразными, а сами займы – более доступными, однако получение их сопряжено с выполнением определенных условий. Так, в частности, одним из условий предоставления кредита, его гарантийным обеспечением, как и в развитых странах, является наличие у кредитной организации государственных ценных бумаг. При этом реально доходность их с учетом существующего уровня инфляции сегодня не только очень низка, ибо в некоторые годы бывает даже отрицательной. Поэтому иметь необходимое для получения кредита количество таких бумаг в своем портфеле банку часто бывает невыгодно.

При покупке соглашений об обратном выкупе продажа активов производится на условиях их обратного выкупа в установленный день и по заранее согласованной цене. Такие сделки заключаются между банками и дилерами по государственным ценным бумагам на срок от одного дня до нескольких месяцев. Преимуществом их является невысокий риск, поскольку обеспечиваются они обычно государственными ценными бумагами.

Займы на рынке евродолларов представляют собой вклады, выраженные в долларах США, хранящиеся в коммерческих банках за пределами США. Они являются одним из способов поддержание ликвидности крупных коммерческих банков в тех случаях, когда последние оказываются не в состояние привлечь средства внутри страны, достаточные для удовлетворения спроса на кредит.